2月22日，一家城商行副行長(zhǎng)告訴記者，該行董事會(huì)去年從社會(huì)責(zé)任角度出發(fā)，將小微貸款不良率容忍度從0.8%提高到1.2%，卻影響了銀行在銀監(jiān)會(huì)的評(píng)級(jí)打分，加大了爭(zhēng)取監(jiān)管評(píng)級(jí)二級(jí)的難度，跨區(qū)經(jīng)營(yíng)以及設(shè)立村鎮(zhèn)銀行等申請(qǐng)被擱置。

 

　　他表示，今年不良率反彈壓力增大，貸款質(zhì)量從嚴(yán)控制，目前該行董事會(huì)還在商議2012年是否調(diào)降不良率容忍度。

 

　　江蘇銀監(jiān)局副局長(zhǎng)趙杰認(rèn)為，國(guó)務(wù)院鼓勵(lì)適度提高小微不良容忍度，相關(guān)監(jiān)管配套確需作出更及時(shí)反應(yīng)，比如可以考慮單列小微貸款不良率的考核指標(biāo)，如果不良貸款新增余額確認(rèn)由小微貸款投放引起，就不影響銀行整體的評(píng)級(jí)打分。

 

　　“但也要防范道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，防止銀行將大中型企業(yè)的不良貸款轉(zhuǎn)嫁到小微企業(yè)部分以逃避監(jiān)管，銀行還是要盡責(zé)。”他說(shuō)。

 

　　銀行缺乏動(dòng)力

 

　　“根據(jù)我們的調(diào)研，目前只有江蘇某農(nóng)商行等極少數(shù)機(jī)構(gòu)自發(fā)試驗(yàn)對(duì)小微企業(yè)不良貸款率容忍度提高至3%，多數(shù)銀行都沒(méi)有執(zhí)行這一水平。”近日，一位資深銀行人士透露。

 

　　國(guó)內(nèi)銀行作為風(fēng)險(xiǎn)厭惡者，不良容忍度指標(biāo)制定一直較為謹(jǐn)慎，而提高小微不良容忍度，則是支持小微金融的重要政策之一。

 

　　國(guó)務(wù)院在“國(guó)九條”中明確要求“適當(dāng)提高對(duì)小微企業(yè)貸款不良率的容忍度”，之后銀監(jiān)會(huì)相關(guān)人士曾提出，擬出臺(tái)配套政策，將小微企業(yè)不良貸款率容忍度提高至5%。不過(guò)現(xiàn)實(shí)情況是，商業(yè)銀行提高容忍度意愿不強(qiáng)，而小微企業(yè)融資難狀況也沒(méi)有大的改觀。

 

　　據(jù)了解，多數(shù)銀行將大中型企業(yè)貸款的不良率容忍度僅設(shè)定在1%左右，小微企業(yè)貸款不良率容忍度一般在此基礎(chǔ)上有20%的上浮，一些中小銀行則沒(méi)有單列小微貸款不良率容忍度。

 

　　實(shí)際執(zhí)行過(guò)程中，經(jīng)營(yíng)層在董事會(huì)制訂的容忍度水平基礎(chǔ)上會(huì)再打一個(gè)折扣，將不良率盡量控制在容忍度以下。

 

　　某銀行深圳分行高管歐陽(yáng)韶輝認(rèn)為，不良貸款率特別是小微企業(yè)貸款不良率容忍度過(guò)低的直接影響，就是小微貸款投放受限。

 

　　對(duì)基層客戶經(jīng)理來(lái)說(shuō)，2%的小微貸款不良率容忍度，相當(dāng)于50筆業(yè)務(wù)允許有1筆不良，而如果容忍度提高到4%，則相當(dāng)于每25筆就允許1筆發(fā)生不良，客戶經(jīng)理就可以放開(kāi)手做。

 

　　據(jù)他測(cè)算，將小微貸款不良率容忍上限設(shè)定為6%以下，對(duì)銀行業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量的影響其實(shí)是可以接受的。

 

　　他表示，全國(guó)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)2011年末貸款余額約58.3萬(wàn)億元(預(yù)計(jì)數(shù)，下同)，不良貸款余額1.05萬(wàn)億元，不良貸款率1.8%；其中小微企業(yè)貸款10.4萬(wàn)億元，不良貸款余額2100億元，不良貸款率2%。

 

　　如小微貸款不良率容忍上限分別提高到6%、5%、4%和3%，并假設(shè)其為實(shí)際執(zhí)行結(jié)果的不良率水平，若其他條件不變，2011年底全國(guó)銀行業(yè)不良貸款余額將分別達(dá)1.46萬(wàn)億、1.36萬(wàn)億、1.26萬(wàn)億及1.15萬(wàn)億，整體不良率分別為2.5%、2.33%、2.15%及1.98%。

 

　　“就我的理解，按目前我國(guó)銀行業(yè)股東構(gòu)成、風(fēng)險(xiǎn)偏好、風(fēng)險(xiǎn)管理能力、收入結(jié)構(gòu)、利差水平及利率市場(chǎng)化的變化趨勢(shì)等，以及近兩年不良貸款反彈的預(yù)期，全國(guó)銀行業(yè)不良貸款率維持在2.5%以內(nèi)，對(duì)銀行業(yè)可持續(xù)發(fā)展更為有利。”歐陽(yáng)韶輝認(rèn)為，完全壓抑的不良率控制，對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)不一定是好事。

 

　　截至2011年四季度，商業(yè)銀行的不良率水平為1%，相比三季度的0.9%略有上升，而整個(gè)存款類金融機(jī)構(gòu)，截至2011年三季度不良貸款率為1.84%，小微不良率在2%左右。

 

　　多重尷尬

 

　　不過(guò)，商業(yè)銀行也有其現(xiàn)實(shí)考慮。

 

　　前述副行長(zhǎng)透露，近期該省金融辦人士到該行調(diào)研小微金融，他便提出建議，第一，不能讓銀行提高容忍度，但同時(shí)又拖累銀行的監(jiān)管評(píng)級(jí)，影響其正常經(jīng)營(yíng)。第二，容忍度的提高會(huì)影響股東利益。

 

　　無(wú)論是銀監(jiān)會(huì)針對(duì)五大行的監(jiān)管，還是適用一般銀行的監(jiān)管評(píng)級(jí)體系，根據(jù)通用的駱駝(CAMEL)法則，都有資本充足率(Capital Adequacy Ratio)、資產(chǎn)質(zhì)量(Asset Quality)、管理水平(Management)、盈利水平(Earnings)及流動(dòng)性(Liquidity)等幾大指標(biāo)。

 

　　“特別是資本充足率和資產(chǎn)質(zhì)量?jī)身?xiàng)指標(biāo)，在監(jiān)管評(píng)級(jí)中占據(jù)的份額最大，一些城商行可能超過(guò)了50%。”前述資深銀行人士介紹，雖然銀監(jiān)會(huì)的評(píng)級(jí)指標(biāo)中，絕對(duì)的不良率在5%以下都不會(huì)影響單項(xiàng)指標(biāo)的打分，但是新增不良余額以及隨之受到影響的撥備覆蓋率、資本充足率都會(huì)影響監(jiān)管評(píng)級(jí)，而業(yè)務(wù)準(zhǔn)入、網(wǎng)點(diǎn)擴(kuò)張都與評(píng)級(jí)掛鉤，這是很多銀行不愿意提高容忍度的主要原因，即使是貸款規(guī)模相對(duì)較小的小微貸款。一些受訪人士提出，可以在部分分行率先試點(diǎn)提高不良容忍度，不過(guò)能否實(shí)施仍存疑。

 

　　“有時(shí)候分支機(jī)構(gòu)的不良指標(biāo)超標(biāo)，還要通過(guò)各種過(guò)橋融資降低不良率，銀行分支機(jī)構(gòu)更沒(méi)有動(dòng)力主動(dòng)提高容忍度。”該人士認(rèn)為，即使部分總行愿意在分行試點(diǎn)，也還需要獲得各地銀監(jiān)局的支持。由于分支機(jī)構(gòu)沒(méi)有資本充足率和流動(dòng)性等監(jiān)管要求，各地銀監(jiān)局對(duì)資產(chǎn)質(zhì)量的評(píng)級(jí)權(quán)重可能更高。

 

　　有監(jiān)管人士指出，像三農(nóng)、小微等政策傾斜領(lǐng)域，銀監(jiān)會(huì)以前針對(duì)所有業(yè)務(wù)的打分體系需要隨之調(diào)整，但最終由銀監(jiān)會(huì)統(tǒng)一出臺(tái)新規(guī)，還是各地銀監(jiān)局彈性監(jiān)管，仍不確定。

 

　　“或許可以一行一策(即依每家機(jī)構(gòu)董事會(huì)風(fēng)險(xiǎn)政策自主確定小微企業(yè)不良貸款容忍度)，只要達(dá)到董事會(huì)風(fēng)險(xiǎn)控制要求就給予機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理滿意的評(píng)價(jià)，監(jiān)管評(píng)級(jí)不受影響。”歐陽(yáng)韶輝建議。

 

　　值得注意的是，隨著2011年四季度主要商業(yè)銀行不良率的反彈，行業(yè)不良資產(chǎn)控制壓力增大，此時(shí)重提提高小微不良率容忍度并非最好時(shí)機(jī)。歐陽(yáng)韶輝認(rèn)為，小微金融仍需要傾斜政策，不良率容忍度不必提得很高，3%是一個(gè)較為合理的水平。